人民幣走貶　該定存還是還房貸？

[房地王/吳正治報導]   最近中央銀行再次提醒房貸戶，要注意後續利率上升的風險，對照前一陣子相當夯、定存利率相當「給力」的人民幣，匯價卻開始直直落，讓手邊有閒錢的民眾開始思考：現階段到底該「逢低買進」人民幣去賺高額定存，還是趕緊去還利率看升的房貸比較實在？   ▲房市利率有升息的可能，房貸戶陷入該還錢還是投資人民幣的兩難。   要思考這個選擇難題之前，必須先看看最近很熱門的人民幣話題。自從政府開放人民幣相關金融業務之後，國內各銀行為了搶食這塊大餅，不斷提高人民幣定存的利率到2.8~3.5%，同一時期的台幣定存大概只有1.2%左右，兩者賺到的利息就相差三倍。  

國人瘋存人民幣

匯銀人士表示，他們很多人民幣存款的客戶都來自股市、房市，有鑑於現在的股市、房市的價格已經來到高點，人民幣的利率這麼好賺又有升值空間，所以都把資金拿去存人民幣。現在全台每個月大約增加200億~300億人民幣存款，預估今年3月總金額就可以突破2,000億元。   ▲兩岸金融往來越來越密切，人民幣大受歡迎。   最近人民幣出現難得的大幅貶值，雖然之前買人民幣的民眾套牢，但是也變成是「逢低」定存人民幣的良機，以外界預估人民幣全年仍可望升值2~3%、加上3.5%定存的利率來看，一整年人民幣定存的投資報酬率就可能超過6%，比起現在1.8~2.5%之間的房貸利率高出兩倍以上。   不過，話雖如此，手邊有現金的民眾在考量「還房貸」還是「存人民幣」的抉擇時，卻不宜只從「利率」的角度思考，還要從「風險」、「財務平衡」、「投資長短」等層面做判斷。   人民幣定存與還房貸的利弊比較

比較項目	存人民幣定存	還房屋貸款
利率	約2.8~3.5%	1.8~2.5%
風險	匯價會貶值造成損失	還了之後，不容易再借出來
適合情況	閒錢很多、暸解匯市的人	背負70%以上房貸比重的人
優點	總投資報酬率勝過房貸利率	每個月立即減少財務壓力
缺點	銀行人民幣定存的高利率情況，不會長期持續下去	閒錢還掉，就減少了資金自用運用的機會

  在風險方面，雖然「定期存款」幾乎是沒有風險的投資，但是人民幣的匯價升貶卻不能保證一定讓人獲利，因為外匯專家的「人民幣長線看升」預測也只是「預測」而已。更何況人民幣到了年底可能是升值的，但是年中呈現貶值時，受不了貶值壓力的民眾可能就賣出人民幣了，最後還是賺不到這些想像中的報酬率。  

有節餘再考慮投資

在考量家中財務方面，如果每個月繳完房貸之後，家庭已經沒有多餘的資金時，那麼閒錢資金應該要拿去還房貸，不但可以紮紮實實省下要給銀行的「2.5%房貸利息」，還能因為減少房貸支出而讓家庭每個月多一點結餘；如果拿閒錢去定存人民幣，家裡財務每個月卻是零結餘，這樣的生活壓力未免太大了。   ▲房貸壓力重的人，應以償還房貸為優先。   最後是考量投資期間的長短，房貸是長期性的家庭支出，買人民幣去存定期存款則屬於短期性的投資行為，兩者性質其實不太相同。理想的情況應該是，家裡的貸款全部還清或只剩很少的負債之後，行有餘力才去進行短期的投資，以免過度投資、造成虧損，結果還要籌錢去繳房貸，那就本末倒置、得不償失了。   新聞提供：房地王-新屋在地網    http://housetube.tw